华尔被太平军击毙后，华尔的副手白齐文接管了常胜军的指挥权。白齐文在许多方面与华尔相似，两人都是来自美国的冒险家，刚到中国时同为大副。白齐文作战也很勇猛，曾经几次负伤，后来他又和华尔一同加入中国籍，甚至都娶了一名中国妻子，当了“洋姑爷”。

两人不同的是，华尔深知自己的飞黄腾达全都仰仗于中国人，因此很自觉地接近中国人，白齐文却无此自知之明。除此之外，他缺乏华尔的管理和军事指挥才能，性情也很专横，常常因酗酒、伤口疼痛等原因乱发脾气，弄得与其意见相左者都不免提心吊胆。

这时拖欠常胜军的军费和赏金的情况依旧存在，白齐文和几名部下便跑到上海，当面向杨坊索要饷银。几句话不对付，杨坊就遭到一顿暴打，之后白齐文一行闯进上海官方专为军队所设的“大吉行”，从中抢走了四万余两库银，史称“大吉事件”。

大吉事件一出，各方均为之震惊。士迪佛立急忙派兵前往松江，对白齐文和常胜军进行弹压，同时另派英国军官奥伦接管常胜军。

这一期间，在天京、浙江战线日趋紧张，太平军也无力再进攻上海的前提下，淮军发动了对苏福省太平军根据地的大举反攻。皖籍的常熟守将骆国忠见势不妙，连忙献城投降。

常熟北临长江，南邻苏州，东接太仓，骆国忠的叛降，不仅使太仓处于被东西夹击的地位，而且对苏福省首府苏州的安全也构成了严重威胁。太平军急忙调集大军围攻常熟，李鸿章闻报双管齐下，一面增援常熟，一面会攻太仓，双方在两地展开大战。

常熟方面，太平军夺回了常熟的福山镇，但这还比较好交代，因为太平军在那一面略占优势，何况常熟也没有被攻破。太仓方面却是令人大跌眼镜，李鸿章派去的是程学启部及其常胜军主力，结果仍被人打得丢盔卸甲。

常胜军大失水淮，被认为是太仓惨败的主因，